Как выбрать акции для инвестирования

Содержание:

Искусство оценки. Как правильно выбирать акции для инвестиций. Фото | Финансы и инвестиции

Как выбрать акции для инвестирования

То, что стоимость акций варьируется от копейки до десятков тысяч рублей, является спецификой российского рынка. Так сложилось исторически. В США акции в основном торгуются по цене в диапазоне от $1 до 100.

Если стоимость акции американской компании чрезмерно растет — бумаги делятся, чтобы цена оставалась в границах этого коридора. В этой связи в США разница между ценами акций не столь значительна, как в России.

Следует помнить, что капитализация компании на бирже — это мнение инвесторов о том, сколько она должна стоить. Решения о покупке ее акций могут приниматься по разному: кому-то нравится бренд, кто-то пытается оценить качество бизнеса. Для тех, кто выбирает последний вариант, самый быстрый и верный способ оценить качество — узнать, насколько прибылен бизнес компании.

2. Сравните цену и качество

Акция публичной компании — это доля в бизнесе. Чтобы понять, сколько она должна стоить, нужно оценить, как скоро вложения в конкретного эмитента окупятся. С одной стороны, компания может вернуть инвестору деньги только одним способом: поделиться прибылью, то есть, заплатить дивиденды.

С другой стороны, помимо выплаты дивидендов, компания может направить свою прибыль на развитие бизнеса. Тогда финансовые показатели эмитента могут улучшиться, и его акции подорожают. В любом случае вы или сразу вернете часть денег, или ваша доля подорожает.

Чтобы оценить стоимость акции, сравните ее цену с прибылью компании:

Если вы разом купите все акции ВТБ по нынешней цене и его годовая прибыль не изменится — значит вам понадобится примерно 13 годовых прибылей, чтобы вложение окупилось. Или, другими словами, 13 лет. Если на таких же условиях купить «Норникель» — он окупится примерно через 10 лет. Выходит, по соотношению цена/прибыль акция «Норникеля» за 11 000 рублей выгоднее, чем акция ВТБ за 5 копеек.

Обратите Внимание!

Формулы для такой оценки акций называются мультипликаторами. Это производные показатели, которые отражают соотношение между финансовыми результатами компании (прибыль, выручка, долги, капитал) и ее капитализацией.

Мультипликатор капитализация/прибыль (P/E, price/earnings) показывает, через сколько лет инвестиция окупится, если цена акции и прибыль компании останутся на том же уровне.

Хотя прибыль у бизнеса постоянно меняется, P/E является базой для расчета. Сравним «Газпром» и Netflix:

Если в следующем году прибыль «Газпрома» вырастет в два раза, P/E снизится до 1,55 и, если цена акции и прибыль сохранятся на том же уровне, вложения в эту компанию окупятся в два раза быстрее. Если же прибыль Netflix вырастет в два раз – инвестиции в этот сервис все равно окупятся только через 228 лет.

Есть еще один полезный мультипликатор прибыль/капитализация (E/P, earnings/price). Он показывает, сколько процентов вы потенциально можете заработать за год на дивидендах и изменении стоимости акции, если цена акции и прибыль компании останутся на том же уровне.

Чтобы посчитать E/P, разделите годовую прибыль на капитализацию и умножьте результат на 100, чтобы получить процент:

Какой метод расчета вы бы ни выбрали, помните, что это просто теоретический прогноз. В такой модели предполагается, что цена акции зависит только от прибыли и не учитывается влияние внешнеэкономических факторов, новостного фона и общественного мнения.

Сами по себе мультипликаторы P/E и E/P показывают только то, дешево или дорого стоит компания. Они ничего не говорят о том, эффективен ли бизнес.

3. Инвестируйте в бизнес, а не в формулы

Бизнес бывает разным. Например, нефть и газ — это консервативные отрасли, которые уже прошли стадию быстрого развития и сейчас относительно стабильны. IT и медиабизнес — наоборот, инновационные сектора рынка, где неизвестная компания за несколько лет может выбиться в лидеры.

Низкий P/E, как у «Газпрома», показывает, что стоимость акций компании вряд ли упадет ниже, – вероятнее, она вырастет. Однако это не означает, что вложения в эту компанию являются хорошей инвестиционной идей.

Это значит лишь то, что она дешево стоит. С другой стороны, если Netflix в следующие 10 лет будет ежегодно удваивать прибыль, как он делал до сих пор – не важно, что у него высокий P/E.

Инвестиции в эту компанию окупятся гораздо быстрее.

Вот несколько советов, как оценивать качество бизнеса:

Разбирайтесь в бизнесе. Узнайте, на чем компания зарабатывает, чем владеет, какова ее долговая нагрузка.

Смотрите динамику. Прибыль, которую компания получает на основном бизнесе, называется операционной. Например, «Газпром» зарабатывает большую часть денег, продавая газ.

Допустим, он продаст крупную часть бизнеса и получит разовый доход, благодаря чему его годовая прибыль вырастет в два раза. Второй раз продать уже не получится, а значит в следующем году прибыль будет меньше. Чтобы правильно оценить доходы, посмотрите динамику прибыли компании за последние несколько лет.

Это Важно!

Данные можно найти в бесплатных финансовых сервисах, например Google Finance, Yahoo Finance, Investing.com и Tezis.

Принимайте решения сами. Акции долго могут быть недооцененными или переоцененными.

В целом рынок может долго ошибаться, но когда вы формируете портфель ценных бумаг, вам все равно нужно от чего-то оттолкнуться. Что-то должно стать фундаментом. Показатель P/E является хорошей базой.

Он не предскажет, сколько вы заработаете за год, будет ли у компании прибыль или убытки, но вы будете понимать, на что способен ваш портфель.

Источник: http://www.forbes.ru/finansy-i-investicii/353007-iskusstvo-ocenki-kak-pravilno-vybirat-akcii-dlya-investiciy

Инвестиции в акции для начинающих: Полное руководство

Чем руководствоваться, когда выбираешь, во что инвестировать.

Итак, вы поняли, какие капиталы вращаются на фондовом рынке, и решили, что вполне достойны части этих денег. Возможно, вы даже начали читать финансовые новости и пересмотрели «Волка с Уолл-стрит». Но не спешите скупать акции.

Покупка акций — рискованный бизнес.

Для многих инвестиции на фондовом рынке по-прежнему служат основным источником дохода, но мелких, непрофессиональных инвесторов гораздо больше — возможно, в сотни раз.

Конечно, заработать на акциях есть шанс у каждого, но для любых инвестиций работает правило: там, где есть награда, есть и риск. И даже если вы готовы рискнуть, есть несколько моментов, о которых необходимо подумать, прежде чем расстаться со своими деньгами.

Решите, почему вы хотите инвестировать в акции

Может быть, вы хотите быстро разбогатеть?

Или вам нужны вложения, которые обеспечат стабильный поток дивидендов в течение продолжительного периода времени?

Возможно, вы просто хотите разнообразить свой портфель?

Инвесторы, которые стремятся получить стабильный доход, обычно инвестируют в акции «голубых фишек» или компании в наиболее стабильных секторах, таких как коммунальные услуги. Более низкие темпы роста не должны вас тревожить, если компания постоянно растет и имеет долгую историю выплаты дивидендов.

Другой хороший вариант — трасты, инвестирующие в недвижимость.

Спекулятивные акции обычно предлагают более высокую прибыль, но и риск в этом случае будет выше. Такие акции часто торгуются на небольших биржах и могут быть очень дешевыми. Однако низкая цена — это не всегда хорошо.

Если это небольшие фирмы, ориентированные на рост, весьма вероятно, что всю прибыль они будут реинвестировать в свой бизнес, а не выплачивать дивиденды.

Многие считают, что этот тип акций лучше всего оставить для профессионалов, которые твердо знают, что делают.

Как учит пословица, не стоит класть все яйца в одну корзину. В ваш инвестиционный портфель должны входить различные инструменты, такие как акции, облигации и валютные пары.

Но и в том, что касается акций, не стоит вкладывать все свои деньги лишь в одну компанию или в один сектор.

Выбирайте то, что понимаете

Биотехнологическая компания на пороге прорыва может показаться отличным вариантом для инвестирования, но если вы не понимаете, чем она занимается, или плохо представляете отрасль в целом, вам трудно будет оценить ее перспективы и преимущества.

Если вы нашли предприятие, которое кажется вам понятным, обратите внимание на динамику котировок и показатели выручки и прибыли. Годовые отчеты, графики цен, предупреждения и аналитические записки брокеров помогут вам решить, стоит ли инвестировать в его бумаги.

Следите за новостями

Начните внимательно читать деловые разделы СМИ. Старайтесь узнать как можно больше о компаниях и отраслях, которые вас интересуют.

Дешево — не значит хорошо

Приятно купить что-то хорошее за бесценок, но если акции стоят всего пару центов, на то могут быть веские причины.

Акции могут быть дешевыми, потому что аналитики ожидают падения прибыли, и наоборот, рост котировок может быть связан с ожиданием прибыли в будущем, а не с реальными успехами компании.

Попытайтесь понять подлинные причины снижения цены. Быть может, на акциях компании сказалось общее ухудшение положения на рынке, но сама она остается сильной?

Полезный Совет!

Акции дешевле $5, или «гро­шо­вые акции», тоже могут принести большую прибыль, но нужно уметь с ними обращаться.

Чтобы разо­брать­ся в том, что такое «гро­шо­вые акции» и как на них за­ра­ба­ты­вать, за­пи­ши­тесь на курс Ака­де­мии Ин­сай­де­ра «Как тор­го­вать про­тив до­мо­хо­зя­ек».

Что говорят эксперты?

Инвестиционная стратегия Уоррена Баффетта пристально изучается во всем мире. Если вы тоже обнаружите способность верно выбирать вложения на протяжении десятилетий и станете одним из самых богатых людей в мире, кто-то будет точно так же изучать ваш подход к инвестициям.

Инвестиционные банки и другие финансовые учреждения внимательно следят за тем, какие акции выбирают разные Баффетты и публикуют прогнозы изменения цен и списки акций, которые по их мнению, стоит купить или продать.

Не стоит слепо следовать этим советам, но они могут помочь вам с выбором.

Сравните компании в одной отрасли

Определившись с отраслью или сектором, стоит найти компанию, которая позволит наиболее эффективно сохранить и приумножить ваш капитал. Для сравнения компаний в отрасли можно использовать несколько доступных и понятных инструментов:

Прибыль на акцию (EPS): В сущности, этот показатель обозначает, какая доля прибыли компании приходится на каждую акцию.

Чем выше EPS, тем выше потенциальная ценность акции — в первом приближении это может означать более высокие дивиденды, но тут все зависит от целей компании.

Компании, акции которых размещены на бирже, публикуют эту информацию в квартальных и годовых отчетах, и ее нетрудно найти.

Коэффициент цена/прибыль (P/E): Чтобы узнать коэффициент P/E, разделите цену акций на EPS. Это поможет понять, не стоят ли акции слишком много или слишком мало. Как правило, чем ниже коэффициент, тем лучше, однако это не всегда так. Слишком низкий P/E может означать, что рынок ожидает падения прибыли.

Дивидендная доходность: Этот показатель можно определить доход, разделив сумму дивидендов на акцию на текущий курс акций. Дивиденды могут быть хорошим показателем динамики компании, но, как всегда, все зависит от конкретных обстоятельств. Если компания использует для выплаты дивидендов кредитные средства, а не собственную прибыль, это может говорить о проблемах.

Как вы уже поняли, любые инвестиции требуют тщательного исследования, и решения должны приниматься на основе суммы доказательств, а не любого единственного фактора.

Если вы хотите узнать больше об инвестициях, рынках и способах на них заработать — вступайте в Академию Инсайдера.

Подготовила Тая Арянова

Источник: https://ru.ihodl.com/investment/2017-08-11/akcii-dlya-nachinayushih-polnoe-rukovodstvo/

Как выбирать наиболее перспективные акции для инвестирования?

 Как выбрать наиболее привлекательные и перспективные акции?

На Московской бирже обращается более 300 акций различных компаний и их количество растет.

Специалисты компании Fin-plan предлагают понятную универсальную методику , которую могут эффективно использовать даже неподготовленные инвесторы.

Методика выбора хороших акций для инвестирования

Первичный отсев: достаточно ликвидные

Чтобы сделать первичный отсев по бумагам, предлагаем просто взять первые пятьдесят ранжированных по дневному обороту ценных бумаг из биржевого терминала.
Так мы получим список наиболее ликвидных ценных бумаг. А значит с этими акциями работать надежнее.

Интересно:  На чем зарабатывает telegram

Продуманный выбор: наиболее перспективные

Для того чтобы инвестиции в акции были успешными необходимо придерживаться следующих базовых принципов при выборе ценной бумаги:

1. Необходимо попытаться понять суть бизнеса и определить наличие инвестиционной идеи, дающей импульс для развития компании в будущем.

Для этого необходимо проанализировать деятельность компании и попытаться ответить на следующие вопросы. Какова, объективно, внешняя и внутренняя среда компании.

Есть или во внешней и внутренней среде факторы способные подтолкнуть компанию к росту? Что производит компания? Является ли компания монополистом на рынке и, вообще, каков уровень конкуренции, и конкурентные преимущества данного бизнеса? Каковы перспективы ее продукции в будущем?

2. Наличие хороших текущих операционных результатов работы компании и ее устойчивое финансовое положение.

Обратите Внимание!

Чтобы оценить эффективность бизнеса необходимо обратить внимание на динамику таких показателей, как выручка компании, чистая прибыль, рентабельность продаж и рентабельность собственного капитала. Чтобы оценить финансовое состояние компании, необходимо обратить внимание на такие показатели как: чистый денежный поток, доля заемного капитала в активах баланса.

3. Недооцененность компании по основным инвестиционным мультипликаторам.

Здесь следует проанализировать динамику таких мультипликаторов как P/E и EV/EBITDA. Низкое, по сравнению со своими аналогами, значение данных показателей свидетельствует о текущей недооцененности компании.

Значение показателя P/E может быть искажено дополнительным размещением акций или их дроблением, в этом случае следует проанализировать показатель EV/EBITDA, на который данные факторы не оказывают влияния.

4. Выбор ценной бумаги должен быть подкреплен интересом со стороны профессиональных участников фондового рынка.

Здесь необходимо проанализировать какие рекомендации по данной ценной бумаге выставляют аналитические департаменты инвестиционных компаний. А также обратить внимание в портфелях скольких управляющих компаний находится эта ценная бумага.

5. Необходимо комплексно подходить к анализу ценной бумаги, используя как фундаментальный, так и технический анализ.

Эти два вида анализа должны полноценно дополнять друг друга. С помощью фундаментального анализа мы должны получать ответ на вопрос какие акции и почему нам лучше приобретать, а технический анализ должен нам подсказывать когда это лучше сделать, чтобы фундаментальный потенциал ценной бумаги реализовался как можно быстрее.

6. Необходимо придерживаться «золотого» правила инвестирования – диверсификации т.е никогда не инвестировать все в один актив.

Обязательно нужно распределять свои инвестиции в разные ценные бумаги, т.к. каждая компания имеет свой собственный риск, связанный непосредственно с ней. Таким образом, чем в большее число компаний мы инвестируем, тем в большей степени мы нивелируем индивидуальные риски каждой конкретной компании.

Источник: https://businesgram.ru/dokhody/tsennye-bumagi/item/249-kak-vybirat-naibolee-perspektivnye-aktsij-dlya-investirovaniya

Как правильно начать инвестировать в акции новичку

Акция — долевая ценная бумага, одна из самых популярных инструментов инвестирования на фондовом рынке. На Московской бирже объем торгов акциями, по итогам января-августа, составил 28 119 млрд рублей, а рублевый индекс биржи этих ценных бумаг — который рассчитывается на базе их суммы стоимости — к 20 сентября превысил исторический максимум.

Преференции рынка акций

Торговля акциями — один из самых доступных сегментов в сфере финансов. На нем торгуются десятки ликвидных инструментов, из разных отраслей экономики.

Доступ и выход с него очень просты: все делается оперативно и в режиме онлайн, и для начала операций достаточно тысяч рублей.

Он гораздо менее рискован, чем Forex, но имеет более высокую потенциальную доходность, чем долговые ценные бумаги или вклады.

Памятка по инвестициям в акции для начинающих

Доход инвестора складывается из роста стоимости акции и выплат дивидендов выпустившей компанией. Если дивиденды более-менее предсказуемы, то курсы постоянно колеблются под влиянием следующих экономических факторов:

  • ситуации в самой компании;
  • тенденций развития отрасли;
  • макроэкономической ситуации;
  • событий в мировой экономике.

Помимо экономических моментов на стоимость бумаг оказывает влияние события в политической жизни, законодательные акты и пр.

Все это многообразие позволяет понять, почему цены акций постоянно изменяются. Именно неожиданная динамика их курсов представляет основную опасность для трейдера.

Как начинать инвестировать в акции

Прежде чем завоевывать рынок, неплохо бы на нем попрактиковаться. К счастью, для торговцев акциями такая возможность присутствует.

Бесплатно открыть демо-счет можно у большинства крупных брокерских компаний (полный список по РФ здесь) После регистрации начинающий трейдер получает доступ к торговой системе, приобретая возможность опробовать свои стратегии на основе реальных торгов.

Кроме этого, как на Московской бирже, так и на сайтах ведущих брокеров, в свободном доступе есть многочисленные курсы иллюстрирующие, как инвестировать в акции. Поэтому не стоит, почитав пару книг по техническому анализу, считать себя крупным спецом и спешить рисковать своими средствами — разумно потратить некоторое время на подготовку.

Где и как купить акции

Ранее для того, чтобы приобрести эти инструменты, нужно было посещать офис брокера, где и заключался договор. Сейчас эта возможность сохранилась, но к ней добавилась и возможность открытия счета онлайн.

Часть компаний осуществляет регистрацию при помощи записи на портале Госуслуг, а часть дает возможность потребителю самому заполнить ФИО, паспортные и контактные данные. После регистрации переводите деньги на счет – и можно начинать торговать.

Совершать операции можно как с компьютера, так с помощью бесплатных мобильных приложений.

Кто такой брокер и как его выбрать

Брокер – это посредник, через которого и ведутся торги на бирже. Для уменьшения рисков и минимизации комиссионных нужно знать, к кому из них можно обратиться. Разумно использовать рейтинги для выбора проверенного посредника.

Как выбрать акции

Инвесторы применяют два основных метода при торгах: технический и фундаментальный анализ.

Первый основан на прогнозировании будущих цен на основе изучения история изменения параметров: цен, объемы торгов, количества сделок. Именно в этом анализе применяются «японские свечи» и другие индикаторы.

Второй метод базируется на изучении финансовых показателей компании. Считается, что в долгосрочном плане цена акций будет двигаться к теоретически рассчитанной.

В любом случае, выбирая бумагу, следует подумать о:

  • цене одной акции, которая может различаться на порядок — что больше подойдет для размера инвестиций;
  • степени колебаний курсов (волатильности);
  • растет или падает долгосрочная стоимость (направление тренда);
  • каковы дополнительные параметры торгов (объемы, количество сделок и пр.);
  • какова ситуация в экономике, в отрасли и в компании, выпустившей бумагу.

И многих других моментах. Идеального метода нет, как и безрисковых инвестиций.

Достоинства и недостатки вложений в акции

Достоинства:

  • умело подобрав бумагу, можно заработать десятки процентов в месяц. Для примера возьмем акции ЛУКОЙЛ. 18 июня они стоили 4 045,5 руб., а 9 августа их цена составила уже 4 598 руб., увеличившись на 552,5 руб. Т.е. примерно за 1.5 месяца доходность на 1 акцию составила примерно 13,6% (552,5/4045,5);
  • рынок ликвиден — можно оперативно как осуществить операцию, так и вывести деньги;
  • на данном рынке брокеры предоставляют кредитное плечо от 1:1, что позволяет торговать на сумму, превышающую в 2 раза и более средства, которые имеются на счете.

Недостатки:

  • цена тех же акций ЛУКОЙЛ 18 мая — 4 450 руб., а ровно через месяц — 4 045,5 руб. Потери за месяц с одной акции — примерно 400 руб. или более 10%. Нужно быть готовым к убыткам;
  • ситуации на рынке нужно уделять ежедневное внимание: отслеживать новости, курсы, индикаторы и.т.д.;
  • важно помнить, что с полученных на торгах акциями доходах трейдер платит налог в 13%, в соответствии со ст. 214 НК. Кроме этого, он должен выплачивать брокерскую комиссию со всех операций, как выигрышных, так и проигрышных.

Риски и способы их избежать

Основные риски следующие:

  1. Непредвиденное изменение курсов способно привести к убыткам.

    Это верно как на долгосрочном отрезке времени, когда меняется тренд, так и на краткосрочном, когда происходят кратковременные колебания.

  2. Если краткосрочные колебания идут в невыгодном направлении, то на счет у брокера нужно будет вносить новые средства, чтобы тот не ликвидировал позицию. Просто ждать выгодного разворота не получится.

Для минимизации рисков необходимо:

  1. Не концентрировать все деньги в одной позиции.
  2. Иметь наличку в запасе.
  3. Не привязываться к бумаге и быть готовым ликвидировать позиции.

Акции — удобный и ликвидный объект инвестирования. Оперируя ими, вполне реально получать доходы больше, чем предлагают облигации или депозиты, что и демонстрируют многие ПИФы и трейдеры.

Действительно, многие инструменты, несмотря на санкции и медленное развитие экономики, выросли в цене в двузначных числах в годовом измерении (Татнефть, Новатэк и другие).

Но разумный инвестор должен не только обращать внимание на выгоды и успехи, но и помнить о рисках в данной сфере, комбинируя осмотрительность с обширными возможностями рынка акций.

Источник: https://investicii-v.ru/kak-investirovat-v-aktsii/

Как выбрать акции для инвестиций: советы новичкам

Фондовый рынок, как известно, предоставляет уникальные возможности для вложения капитала и его роста, с которыми вряд ли могут сравниться другие активы и формы создания стоимости. Ведь фондовый  рынок по своей истинной сути – является финансовой оценкой  всего того, что производится, торгуется,  покупается  бизнесом, населением  страны или даже  планеты.

Этому могут служить такие красноречивые факты как, например, акции компаний Гугл или Фейсбук во многом превосходят по капитализации (500 и 450  млрд. соответственно) мощные производственные корпорации, нефтегиганты и прочие бизнесы прошлого века.

И в этом большая заслуга не только созданного продукта, умелого руководства, но и свободного рынка, который по достоинству оценил реальную стоимость компании.

Однако чтобы пройти такой путь, как владельцам, так и акционерам, нужно изначально было разработать успешную бизнес модель и купить акции компании, о которой еще никто толком не знал на рынке.

Естественно такое стечение обстоятельств нельзя списать полностью на проницательность и удачливость акционеров — инвесторов (см.

Это Важно!

Российский частный инвестор — кто он на самом деле). Во многом то, что они получили, является результатом их умения понимать природу бизнеса, формы работы капитала и создания его стоимости с помощью акций и других инструментов финансового рынка.

Работа инвестора с акциями на первый взгляд кажется очень простой — приходи на рынок и покупай все, что душе угодно, рано или поздно что-то да вырастет и будут в кармане миллионы.

Однако такой слишком упрощенный подход понимания инвестирования на фондовом рынке, в очень малой степени способен принести реальные плоды.

В любом случае инвестирование в акции, или другие активы нуждается хотя бы в минимальном умении анализировать то, во что предполагается вложить свои капиталы.

В этой статье будет рассказано о нескольких важных индикаторах или способах оценки акций  компаний, котирующихся на фондовых торговых площадках (биржах). Эти довольно не сложные способы выбора акций для инвестирования прошли хорошую проверку временем и могут помочь новичкам — инвесторам сделать свой правильный выбор на рынке.

Каравай, каравай, кого хочешь — выбирай, или как выбрать акции на рынке дилетанту

Новичкам — инвесторам часто приходиться начинать свою деятельность на рынке на основе своих еще скудных познаний и отсутствия опыта, опираться на знания и умения других людей, либо на свое чутье или интуицию. Во многом это тупиковый путь в том, чтобы достичь  каких-то значимых результатов на фондовом рынке.

Лучшим способом все-таки является пусть и  не совсем простой, но свой самостоятельный подход к инвестированию (см.

Рассмотрим что значит инвестировать), опирающийся на  некоторые фундаментальные знания и законы работы рынка и денег.

Полезный Совет!

К таким относятся различные формы анализа и исследования  рынка и активов, начиная от простейших форм технического анализа и заканчивая аналитическими методами фундаментального изучения эмитентов и рынков.

В качестве же практического инструментария для  выбора акций при инвестировании  можно на начальном этапе использовать  некоторые простые методики  анализа активов.

Эти методики состоят из трех основных групп:

  1. Анализ активов на основе периодичности (цикличности) изменения их стоимости
  2. Анализ акций на основе стоимостного метода
  3. Анализ акций на основе применения методик риск — менеджмента

В качестве примера такой методики выбора акций для инвестирования можно предложить следующий не сложный алгоритм действий начинающего инвестора:

  1. Покупаем на минимуме — продаем на максимумах. Любая акция имеет свои периоды движения цены. Эти периоды имеют разное значение и зависят от многих факторов – спад и подъем в экономике, отрасли, события связанные с самой компанией. Например, в идеале самым лучшим моментом покупки акций является экономический кризис, когда акции  хороших компаний можно купить по весьма привлекательным ценам. Конечно, периоды могут занимать от нескольких месяцев до нескольких лет. Но в том и состоит работа  инвестора, чтобы найти такой момент, когда актив можно купить по самым низким ценам за определенный период и продать, когда на рынке будет всеобщая эйфория.
  2. Покупаем только акции самых перспективных и надежных компаний. На рынке торгуются акции многих компаний, больших и малых, с разной историей и бизнес — моделями. В данном случае всегда нужно покупать акции тех компаний, бизнес которых мало подвержен изменчивой экономической конъектуре или чья продукция или услуги пользуются спросом у большинства населения.

К таким группам можно отнести  такие сектора экономики как банковский бизнес, компании, работающие на экспорт или потребительском рынке.

На рынке имеется такая практика, что каждому типу акций  присваивается свой  рейтинг надежности.

Самые надежные акции или активы –это инструменты, входящие в наивысший класс надежности и инвестиционной привлекательности  или группы А (по версии мировых рейтинговых агентств типа  S&P, Fitch Moodys).

  1. Выбираем самые ликвидные акции. Ликвидность ценной бумаги определяется таким простым способом, как объем торгов по ней в какой-либо период времени. Чем больше объем торгов по акции, тем она более ликвидна.

Оценить объем торгов по акции довольно просто – достаточно посмотреть на графики акции, представляемые различными ресурсами или торговыми  терминалами брокеров. Ликвидность, как характеристика, дает такое определение как востребованность акции рынком. Если акция рынком не востребована, то значит ее бизнес — модель не способна обеспечить приемлемый доход инвестора.

  1. Реальная стоимость акции. Каждая акция есть некоторый актив, отображающий реальный бизнес. Если бизнес успешен, то цена акции на рынке растет, если нет – о такой акции  никто и не вспоминает. Однако между ценой на рынке акции, и ее реальной стоимостью существует большая разница. Стоимость акции – это способность ее обеспечить   окупаемость вложенных инвестором в  нее денег в разумных временных пределах. В качестве индикатора стоимости акции используется модель Р/Е или  цена/доходность.
Интересно:  Как отключить тариф на связи алтел

Рассчитывается она по простой формуле:

Где, EPS (Earnings Per Share — доход на акцию) = (Прибыль — Дивиденды по привилегированным акциям) / количество обыкновенных акций.

Индикатор  P/E показывает — за сколько лет прибыль компании покроет расходы на покупку ее акций. Например, цена акции 10 рублей, EPS — 2 рубля. Тогда P/E составит 5. Это значит, что за 5 лет прибыль на акцию (2 рубля) приравняется к ее текущей цене (10 рублей).

В практике инвестирования принято считать, что если Р/Е ниже 4-5, акция  недооценена рынком и ее можно рассматривать как кандидата для покупки. Если этот  индикатор выше 10, то акция  торгуется на рынке выше ее реальной стоимости, и лучше с покупкой подождать.

Для того, чтобы взять исходные данные по расчету этого  индикатора необязательно вникать в  отчетность компании, и достаточно воспользоваться данными,  которые публикуются во многих открытых источниках информации и профилях эмитента – брокерских компаниях, аналитических  ресурсах или на сайте фондовой биржи.

  1. Покупать акции (см. Почему надо покупать акции) только тех компаний, которые платят дивиденды. Такая практика оправдывается тем, что во – первых, компания которая платит дивиденды своим акционерам имеет развивающийся  бизнес, и прибыли  ее хватает не  только на покрытие текущих потребностей и инвестиции, но и  на выплату своим акционерам, благодаря которым  собственно ее бизнес и существует. Во – вторых, если компания пренебрегает интересами своих акционеров  и  никогда не выплачивает дивиденды, или не очень часто, то акции  такой компании  не достойны того, чтобы тратить на  них время и деньги. Немаловажным также является и тот факт, что дивидендная доходность служит неплохим источником прибыли для  акционера, особенно когда дивиденды выплачиваются регулярно и они выше уровня инфляции или банковского процента.

Заключение

В дополнение к перечисленным основным методам отбора акции можно также добавить и такие практические рекомендации как, например, избегать акций компаний, связанных с какими – либо политическими событиями или персоналиями, имеющими большую долю участия государства в капитале, или чья бизнес – модель основана на государственном заказе. Это связано с тем, что любые политические события будут оказывать не пропорционально высокое влияние на стоимость акций, и соответственно оценка их рынком будет не совсем адекватной, а значит и более рискованной.

Источник: http://tv-bis.ru/investitsii-v-tsennyie-bumagi/406-kak-vyibrat-aktsii-dlya-investitsiy.html

Как правильно отбирать акции для инвестирования

Человек, который начинает инвестировать оказывается на распутье. Ему нужно правильно выбрать акции из множества вариантов. Особенно если речь идёт о рынке США.

На нём колоссальное количество ценных бумаг и каждая «кричит» о том, чтобы выбрали именно её. На российском рынке возникают аналогичные сложности.

Поэтому у новоиспечённого инвестора появляется вопрос о том, как выбрать акции правильно?

1. Определите своё время и цель

Чтобы сформулировать собственную стратегию и план спросите себя, какой и когда вы хотите получить доход. Чётко определите промежуток времени. Год, пять, десять лет или рубеж к выходу на пенсию.

От выбора цели зависит акции каких компаний вы должны выбрать. Поймите насколько сильно можете рисковать. Акции, которые прогнозируют высокую доходность подвержены наибольшему риску. Чем ближе ваша цель, тем меньше риска вы должны брать.

Цели звучат так: квартира в столице стоимостью 30 млн руб. к 2030 году, пассивный доход в размере 50 тыс. руб. к 2035 году, достойный размер пенсии к 2055 году.

Только после формирования личной цели можно понять, как выбрать акции правильно.

2. Выберите между дивидендами и максимальным ростом

Если цель заключается в пассивном доходе, то выбором должны стать дивидендные компании, которые стабильно их платят, наращивают объём и не прекращают выплату длительный промежуток времени (дивидендные аристократы). При выборе таких акций у вас будет стабильный и возрастающий денежный поток.

Дивиденды можно реинвестировать, тем самым увеличивая инвестиции.

Если стоит цель максимизации капитала, отдайте предпочтение компаниям, акции которых сильно растут в цене год от года. Иногда, стоимость вырастает на десятки процентов, но при этом компании не платят больших дивидендов или их нет вообще. Такой подход помогает им увеличивать свою рыночную стоимость и рост.

Так, все акции можно разбить на два больших лагеря: дивидендные акции или акции с ростом увеличения стоимости.

3. Выясните стабильность работы, преимущества и состав бизнеса компании

• Стабильность работы. Компания постоянно увеличивает прибыль, реализацию продукции, наращивает долю рынка, значит, она серьёзный объект для инвестирования. Немаловажным фактор — уникальное конкурентное преимущество или, как говорит Уоррен Баффет, «ров с водой». Это тот ров, который защищает компанию и выводит её в лидеры.

• Состав бизнеса. Что вы делаете, когда выбираете питьевой йогурт? 9 из 10 ответят, что смотрят состав. Затем, на цену. После определяют соотношение цена/качество и покупают. И также с бизнесом, в который вы собираетесь инвестировать.

Если с составом йогурта всё просто, то с бизнесом сложнее

1. Идеальная компания — та, у которой на протяжении 5 лет растёт чистая прибыль, выручка и дивиденды, а обязательства и долги снижаются. Таких компаний мало и цена их акции высока, но вы обязаны их знать.

2. Кроме идеального варианта есть промежуточные. Если вы нашли компанию у которой растут прибыль, выручка, капитал и долги, то в этом нет ничего страшного. Перед вами растущий бизнес, который захватывает рынок и готов брать для этого кредиты.

3. А если вы нашли компанию, у которой нет дивидендов, растут долги, снижается выручка и чистая прибыль, то перед вами пример неэффективного бизнеса.

Посмотреть отчётность о компаниях можно тут finviz.com (только зарубежные акции) или тут conomy.ru.

4. Склоняйтесь к акциям недооцененных компаний

Важный пункт о том, как выбрать акции. Если у компании высокое соотношение — капитализация/чистая прибыль (мультипликатор P/E), то это значит, что она переоценена рынком.

Мультипликатор P/E позволяет оценить реальную привлекательность компании, не обращая внимания на эмоции. Разумный инвестор любит этот показатель. Он демонстрирует насколько быстро будет окупаться компания.

Например, сейчас у Netflix P/E показатель равен 159 — это означает, что если купить такой бизнес целиком, то вложения, на данный момент и при сохранении данной чистой прибыли, окупятся через 159 лет. Теперь подумайте о том, хотели бы вы приобрести Netflix и их акции? Ответ каждый сформирует для себя сам.

Если мультипликатор P/E имеет значение от 0 до 5, то компания недооценена. Если больше — вероятно, переоценена

В рост компании закладываются невероятные прогнозы и ожидания, что приводит к широкому ажиотажу вокруг её ценных бумаг и к росту стоимости. Чистая прибыль остаётся на прежнем уровне, а цены на акции растут. Рынок переоценивает этот бизнес. Если вы выбрали вложения средств в переоценённую компанию, будьте готовы к коррекции цены акций в случае кризисных настроений рынка.

5. Как посчитать P/E?

Для оценки реальной стоимость компании нужно две вещи:

P — стоимость компании или капитализация, которая рассчитывается по формуле: цена одной акции, умноженная на их количество. Это та сумма, за которую можно купить всю компанию целиком (стоимость всего бизнеса). Данные по капитализации (российских компаний) смотрите на сайте Московской биржи. В качестве примера даём ссылку на показатели Татнефти [TATN].

E — чистая прибыль компании за год или квартал. Эту информацию можно найти на сайте центра раскрытия корпоративной информации e-disclosure.

ru (все публичные компании обязаны публиковать там свои результаты) или на сайте самой компании (как правило, это раздел «информация для инвестора»).

Чтобы узнать чистую прибыль, инвесторам нужна отчётность МСФО (Международные стандарты финансовой отчётности). Конкретно две её формы:

• Первая — отчёт о финансовом положении компании.
• Вторая — отчёт о прибылях и убытках.

Там вы найдёте общий долг, собственный капитал, выручку и прибыль и уже сможете понять, как выбрать акции правильно и насколько та или иная компания действительно привлекательна.

Мультипликатор P/E — хороший мультипликатор и одни из самых популярных, но вы должны помнить, что это не решение всех проблем.

Обратите Внимание!

Виной тому разная направленность бизнеса, период окупаемости и этапы жизненного цикла компаний. Нельзя ровнять по этому мультипликатору бизнес по добычи нефти и бизнес в секторе технологий.

Смотрите на другие мультипликаторы, которые также помогут понять, как выбрать акции.

6. Другие мультипликаторы

• Мультипликатор P/S — отношение рыночной цены акции к выручке, приходящейся на одну акцию. От нуля до единицы хорошо (указывает на недооцененность), два — норма. Подходит для сравнения компаний из одной отрасли и маржинальностью одного уровня.

• Мультипликатор EV — справедливая стоимость компании. Считается по следующей формуле: рыночная капитализация + все долговые обязательства − доступные денежные средства компании.

• Мультипликатор EBITDA — прибыль компании до выплаты процентов, налогов и амортизации. Этот мультипликатор нужен для того, чтобы понять какую прибыль приносит непосредственно бизнес компании. Умеет ли он зарабатывать деньги.

• Мультипликатор ROE — рентабельность. По нему можно судить об эффективности компании. Пригодится для сравненья компаний из одного сектора бизнеса. Если у одного завода сто станков, а у другого сорок и при этом их прибыль одинаковая, то показатель ROE у второго завода будет выше. Это значит, что вторая компания эффективнее.

Разумная стратегия — это поиск лучших по мультипликаторам компаний из одной отрасли.

Запомнить

Чтобы выбрать акции правильно нужно:

1. Определить цель, время достижения, уровень риска.2. Выбрать дивиденды или максимальный доход.3. Узнать состав и стабильность бизнеса.4. Смотреть финансовые отчётности.5. Искать акции недооценённых компаний.6. Оценивать компании по мультипликаторам.

7. Не сравнивать компании из разных отраслей.

Источник: https://invlab.ru/2018/07/kak-vybrat-akcii/

Как выбрать акции для инвестирования

Строго установленной минимальной суммы для того, чтобы начать инвестировать в акции, не существует. Специалисты рекомендуют вкладывать в этот вид инструментов 20-30% своих ресурсов. А для того, чтобы извлечь из своих средств максимальную пользу, необходимо знать, как выбрать акции для инвестирования и не ошибиться.

Главные принципы выбора акций

Рынок акций в России не всегда работает по общим законам, но инвестируя в международные компании, нужно помнить о таких правилах:

    Нельзя вкладывать все деньги в покупку акций одной фирмы.Нужно самостоятельно анализировать рынок и полагаться, прежде всего, на свое мнение, а не на оценки экспертов.Новичкам и инвесторам, не склонным к риску, следует выбирать акции крупных и надежных компаний (например, в финансовой сфере).Азартным игрокам стоит обратить внимание на растущие отрасли (например, стартапы в IT-сфере) и паевые фонды.Необходимо следить за состоянием рынка и приобретать акции на этапе экономического спада.Нужно составлять свой список «голубых фишек» (акций самых стабильных фирм).Необходимо понимать, что инвестирование в любом случае подразумевает риск.

Две стратегии долгосрочного инвестирования

Покупка акций для инвестирования означает, что бумаги будут находиться в портфеле длительный срок (более 1 года). Это означает, что колебания курса на протяжении срока хранения акций неизбежны.

Рассчитывая потенциальный доход, нужно учитывать как вероятность подорожания акций, так и предполагаемую сумму дивидендов. Отсюда вытекают два возможных направления инвестирования – сдержанное и активное.

Сдержанная стратегия

Инвестор, который придерживается сдержанной политики, несет относительно небольшие риски и получает невысокий доход. Если такое положение вещей вас устраивает, то следует выбирать акции устоявшихся на рынке компаний, имеющих стабильную прибыль и исправно выплачивающих дивиденды.

Нужно учитывать, что успешная компания проходит 3 этапа развития:

Становление – фирма активно исследует рынок, развивает свои технологии и производство, получает маленький доход или работает в ноль, имеет множество долгов и неясное будущее. Дивиденды если и выплачиваются, то очень небольшие.Активное развитие – фирма наращивает оборот и прибыль, увеличивает капитал и постепенно рассчитывается с кредиторами. Начинается выплата хороших дивидендов.

Созревание – достигается точка насыщения, дальнейшее развитие становится слишком затратным, а конкуренция вынуждает понижать цены. Размер прибыли и ее отношение к торговому обороту стабилизируется. До 50% прибыли идет на выплату дивидендов.

Источник: http://burl.ru/investirovanie/kak-vyibrat-aktsii-dlya-investirovaniya.html

Инвестирование

Добрый день, читатели блога investr-pro.ru, сегодня с вами разберём лучшие акции для инвестирования в 2016 и 2017 годах по различным версиям (изданий, компаний и т.п.). Инфляция ежедневно пожирает ваши финансовые сбережения и чтобы хоть как-то их сохранить, необходимо их куда-то вкладывать.

Способов вложений существует огромное количество. Об всех способах не рассказать в одной статье, к таким способам могут относиться инвестиции в недвижимость, инвестиции в драгоценные металлы и др. Но сегодня поговорим об акциям, а точнее тех акциях, куда стоит вкладываться по мнению разных источников. Итак, начнём.

На Московской фондовой бирже оборачиваются сотни акций различных компаний, которые существуют за счёт реализации своей деятельности.

Акции довольно волатильный товар на рынке, они в течении дня могут и упасть и взлететь. Среди большого числа подобных бумаг очень сложно выбрать, те которые способны принести ощутимую выгоду.

Особенно сложен будет выбор для неопытных инвесторов, хотя и для опытных задача может быть непростой.

Не секрет, что 2016 год это очень тяжелое время для цен на сырьевые товары. Это и может повлиять на деятельность большинства российских компаний. Поэтому при выборе акций стоит обращать внимании на все тенденции рынка. При создании инвестиционного портфеля, нужно максимально диверсифицировать риски.

При осуществлении выбора, многие финансисты рекомендуют обращать внимании на крупные компании с длительной историей, к таким можно отнести акции следующих компаний — ПАО «Лукойл», «Норильский никель», «Сбербанк», «Роснефть» и др.

Это Важно!

Также не стоит забывать про эффективные компании у которых низкая конкуренция и одновременно очень широкий рынок, к таким прежде всего, можно отнести акции ПАО «Московская биржа» и интернет-компании «Яндекс».

При выборе лучших акций для инвестирования, желательно придерживаться определённых базовых принципов, которые могут облегчить выбор ценных бумаг. К подобным принципам можно отнести:

  • Необходимо провести детальный анализ компании и понять, есть ли у неё шансы для развития в будущем. Насколько большим спросом она пользуется в данный момент и насколько большим спросом будет пользоваться через лет 5. Стоит определить уровень конкурентоспособности на рынке в данной сфере и т.п.
  • Моментально обратите внимание и попробуйте разобраться в финансовых показателях компании. Проанализируйте динамику таких показателей как выручка, чистая прибыль, затраты и т.п.
  • Обратите внимание, пользуются ли спросом данная компания среди других инвесторов, какой объём акций находиться в обороте на фондовом рынке. Какие рекомендации по компании дают разные инвестиционные и аналитические компании
  • Для анализа акции используйте как фундаментальный, так и технический анализ. Наилучшего результата можно добиться, если объединить сразу два аналитических способа
  • И всегда придерживайтесь, такому правилу как — «Не хранить яйца в одной корзине». Никогда не инвестируйте деньги в один финансовый актив, и тем более, если это ваши последние деньги. Старайтесь диверсифицировать риски выбором сразу нескольких компаний, таким образом, вы заметно уменьшите риски, а шансы заработать станут выше
Интересно:  Как взять обещанный платеж на байфлай

Лучшие акции для инвестиций по мнению компании БКС («БрокерКредитСервис»)

По мнению инвестиционной компании БКС («БрокерКредитСервис») наиболее привлекательными, будут акции торговых компаний, недвижимости и интернет компаний.

Другие же сферы не так хорошо себя покажут, а всё из-за того, что 2016 год будет проблемным для всего российского фондового рынка из-за снижения цен на сырьевые товары, в особенности на нефть.

Стоит отметить, что аналитики БКС считают, хоть и нефть очень нестабильна, но заработать инвестируя в неё всё ещё можно. Конечно же при грамотном подходе.

18 декабря 2015 года была опубликована стратегия двух направлений на будущий год. Первое направление предполагало укрепление рубля на 18 % при цене нефти 53 $ за баррель, второе направление более негативное и исходя из него стоимость нефти может равняться уже 45 $ за баррель.

По оценкам «БрокерКредитСервис», самыми хорошими и перспективным смотрятся компании, чья деятельность связана с розничной торговлей, с недвижимостью и интернетом. С учётом, что данные компании будут больше ориентированы на свой внутренний рынок. Доходы таких компаний способы вырасти до 40 % по мнению аналитиков.

Ниже будет представлен список самых лучших акций для инвестирования своих средств при различных сценариях финансового рынка.

Это всё, что касается российского рынка, однако некоторые инвесторы предпочитают инвестировать деньги и в акции зарубежных компаний, например в акции американских компаний. И специально для таких людей ниже будет представлен топ самых привлекательных американских акций за 2016 год.

Топ-10 американских акций за 2016 год по версии Barron’s

  1. AMC Networks Inc.
  2. Apple Inc.
  3. Celgene Corporation
  4. CVS Health
  5. Delta Air Lines, Inc.

    ,

  6. Discover Financial Services
  7. Electronic Arts
  8. Foot Locker
  9. General Motors
  10. Mohawk Industries

По мнению делового издания Barron’s, весь фондовый рынок США должен заметно укрепиться в течении 2016-2017 годов.

Все эти перечисленные компании являются лидерами спроса на рынке. Такая тенденция будет сохраняться и дальше, поэтому они хорошо подходят для создания своего инвестиционного портфеля, который будет состоять преимущественно из акций американских компаний.

Это были лучшие акции для инвестирования в нынешнем 2016 году и будущем 2017. Надеюсь, вы узнали какие акции выгодно покупать в будущих годах.

В долгосрочной перспективе новости с фондового рынка рано или поздно будут положительными. В XX веке США пережили две мировых войны и другие ужасные и дорогие военные конфликты, депрессию, дюжину рецессий и финансовых паник, нефтяной шок, эпидемию гриппа и отставку опозоренного президента. Но Dow вырос с 66 до 11 497 пунктов.

© Уоррен Баффет

Источник: http://investr-pro.ru/luchshie-aktsii-dlya-investirovaniya.html

Как выбрать акции для торговли? — Территория инвестирования

Критерии выбора акций, которые могут превзойти все ожидания в долгосрочной перспективе, включают в себя превосходные финансовые показатели, стратегическое позиционирование, опытный менеджмент и разумную цену.

  • Производительность
  • Позиционирование
  • Цена
  • Люди

Акции хорошо управляемых компаний с последовательной историей установления и удовлетворения финансовых целей, как правило, растут в цене в течение длительного срока. Успешное фондовое инвестирование требует покупки этих акций по разумным ценам и их сохранения в период неизбежных рыночных спадов.

Производительность

Как выбрать акции для торговли? Финансовые показатели компании должны быть отражены в сильных балансах и стабильных прибылях. Сильный баланс имеет достаточные оборотные активы (такие как денежные средства и дебиторская задолженность), погашенные текущие обязательства (кредиторская недоимка и краткосрочные облигации).

Здоровый баланс денежных средств выступает в качестве буфера против неблагоприятных непредвиденных событий, таких как макроэкономический шок для финансовых рынков или стихийное бедствие, которое разрушает цепочки поставок. Успешные компании в состоянии последовательно наращивать продажи, управлять затратами и стимулировать рост прибыли.

Позиционирование

Посмотрите на компании, которые добились доминирующих позиций на рынке в течение нескольких лет, создавая исключительные продукты и обеспечивая превосходное обслуживание клиентов. Лояльные потребители позволяют компаниям не только сохранить продажи, но также повысить цены.

Успешные компании инвестируют в исследования и разработки, чтобы освежить и обновить свой модельный ряд. Они также имеют стратегические планы по расширению существующих рынков путем изучения возможностей партнерства и слияния с компаниями, имеющими дополнительные продукты или установленные базы клиентов в новых областях.

Цена

Всегда обращайте внимание на торги, потому что рынки акций не всегда рациональны, а качество активов часто занижено в периоды рыночной нестабильности. Соотношение цена/годовая прибыль является полезным для проведения относительной оценки перед тем, как выбрать акции для торговли.

Люди

Хотя вы не можете встретиться с руководством и членами совета директоров, чтобы выбрать акции для торговли, можно изучить биографии на корпоративных сайтах и в нормативных документах. Избегайте компаний, которые претерпели несколько изменений в высших исполнительных рядах в последние годы, потому что это может быть признаком нестабильности и значимых управленческих проблем.

Внимательно слушайте аудио записи квартальных телефонных конференций, которые часто доступны на корпоративных веб-сайтах в разделе по связям с инвесторами. Вкладывайте деньги в компании, находящиеся в ведении руководителей, которые не боятся быть оспоренными в вопросах о потенциальных рисках и возможностях на общественных форумах и открытых встречах с аналитиками/акционерами.

5 шагов к денежному потоку на новостройках

+ 2 чек-листа от инвестора

Источник: https://tinvest.org/kak-vybrat-aktsii-dlja-torgovli

Советы инвесторам – какие акции выгоднее покупать? Критерии выбора акций | Думай и богатей

Правильный выбор акций — это наука

В понимании биржевого инвестирования ассоциации обычно направлены в сторону покупки выгодных акций. Это один из многочисленных доходных инвестиционных инструментов, открывающих перспективу наращивания капитала.

Но сложность этого вида деятельности заключается в том, что бывает непросто определиться с тем, какие акции нужно покупать.

Классический вариант вложиться в акции Газпрома или купить активы Лукойл – это шаг для тех, кто не имеет представления об инвестировании вообще.

Признаки выбора акций

Правильным подходом был бы в этом случае не поиск акций конкретной компании, а осознанный выбор по рациональным критериям, включающим:

  • Надежность компании
  • Доходность ее активов
  • Перспективы роста цены пакета акций
  • Срок первичного размещения на бирже
  • Актуальная ликвидность акций
  • Стабильность выплаты дивидендов

Основываясь на этих параметрах, инвестора может определить наиболее рентабельную категорию для вложения своего капитала. Однако этими характеристиками можно только обозначить признаки, по которым следует выбирать акции.

Цель и риски

Доминирующим критерием будет являться собственная цель инвестора. Деятельность всех групп инвесторов классифицируется по типу доходности и цели капиталовложений.

Казалось бы, — что тут может быть сложного? Но некоторые владельцы капитала предпочитают сохранить накопленные средства, не пренебрегая возможностью их приумножить.

Для этой категории свойственная осторожность и предпочтения низких рисков высоким доходам.

Полезный Совет!

Другая часть инвесторов считает, что деньги должны приумножиться постоянно и делать это с максимальной отдачей. Естественно такой процесс сопряжен с принятием повышенных рисков.

И учитывая одну из этих целей, происходит покупка акций. Инвестора консервативной категории, очевидно, отдадут предпочтение вложениям в акции более стабильные, но при этом менее доходные. А вторая часть отдаст приоритет акциям с высокими рисками, но обещающими скорую и высокую прибыль.

Еще один параметр обозначения цели инвестирования касается длительности вложений. Некоторые акции приносят ощутимую прибыль только при долгосрочных капиталовложениях, другие оправдывают инвестиции уже в течение первого года. И эти обстоятельства должны тоже формировать цели инвестора.

Что касается рисков, то надо четко осознавать, что даже слишком консервативный подход к процессу инвестирования не гарантирует полного их отсутствия.

Поэтому при выборе типа акций нужно сосредоточиться на том, чтобы максимально обеспечить надежность инвестиций. Как пример диверсификации, можно использовать метод, при котором объем акций в инвестиционном портфеле не будет превышать 20 процентов.

Второй способ рационального размещения капитала при покупке акций – это распределение средств между пакетами акций с разными показателями ликвидности, периодом окупаемости и степенью доходности.

Таким образом, долгосрочные ценные бумаги будут содержаться одновременно с краткосрочными активами в разных пропорциях, и при наступлении спада тренда по одной из категорий другие типа акций будут компенсировать своим ростом потенциальные убытки.

Какие акции покупать

Конкретизировать этот вопрос сложно, так как вряд ли даже очень опытные инвестора не решатся давать поучительные советы относительно акций той или иной компании. В лучшем случае можно ориентироваться на результаты биржевой аналитики, присутствующей на многих инвестиционных сайтах.

Однако следует уметь разграничивать приобретаемые акции, как это принято в биржевой фондовой торговле, на три эшелона. И конечно надо знать признаки акций и их показатели по каждому из этих трех эшелонов. И только тогда решать, акции какой категории следует приобрести.

  1. Первый эшелон – это так называемые «голубые фишки». Это активы стабильно развивающихся компаний. Обычно эти эмитенты функционируют в перспективных отраслях экономики – нефтегазодобыче, переработке энергоресурсов, банковской сфере и так далее. Тот же отечественный Газпром как раз и является предприятием, акции которого много лет не покидают позиции первого эшелона и являются голубыми фишками. Характерные признаки этих акций – высокая стабильность, надежность и регулярность выплаты дивидендов, долгосрочная перспектива, невысокая доходность в пределах до 4,0-5,0 %.
  2. Акции второго эшелона. Активы этой категории принадлежат обычно перспективным организациям и корпорациям, находящимся на пике своего развития. Акции этого эшелона обычно достаточно ликвидны, имеют перспективу роста в цене, но могут подвергаться внушительному влиянию рыночных и производственных факторов. Деятельность таких корпораций часто тесно взаимосвязана с развитием отечественной экономики или с влиянием крупной доли зарубежных инвестиций.
  3. Третий эшелон – самый любопытный. Чаще всего при покупке акций этой категории речь о надежности заводить не стоит. Активы этого эшелона наименее ликвидные, но при этом имеют перспективу роста.

Этот эшелон акций в свою очередь классифицируется по степени экономического состояния эмитентов. В их числе есть три группы:

  1. Акции компаний, претерпевших крах или объявленных банкротами, но стремящихся к реабилитации своих перспектив. При покупке акций этой группы есть возможность получить очень внушительные дивиденды в случае, если эмитенту все же удастся реализовать прибыльную концепцию.
  2. Акции эмитентов, находящихся на стадии зарождения и развития. Здесь также велики перспективы роста, но при условии успешного развития.
  3. Акции компаний, стратегия которых разработана на краткосрочную перспективу. В их функционировании используются обычно агрессивные методы и тактики, что влечет повышенные риски. Но вместе с тем покупка таких акций может способствовать увеличению капитала в многократном размере.

Ну и конечно, надо обращать внимание на те активы, которые выпущены брендами, не внушающими опасений. В списках отечественных фондовых бирж имеются десятки предприятий различной формы собственности и разного направления деятельности, которые могут вызвать интерес инвесторов разных категорий.

Критерий выбора акций

Чтобы не утруждать себя изучением всех основ фондового инвестирования, можно просто сформулировать для себя значимые критерии выбора акций. Сделать это можно, руководствуясь определенным алгоритмом, в котором на первом месте будут стоять наиболее важные приоритеты.

При определении типа покупаемых акций придется учитывать еще один немаловажный момент – объем инвестиционных средств. И, исходя из этого, далее определяется цель инвестирования, готовность принимать риски и их пропорциональность к объему ожидаемого дохода.

На следующем этапе придется проанализировать два фактора:

  • Перспективность отрасли инвестирования
  • Ликвидность акций разных эмитентов, попадающих под первые пункты алгоритма выбора

Ну и далее надо более детально вникнуть в стабильность выплаты дивидендов и определить объем приобретаемых активов. Одновременно можно рассмотреть в целях диверсификации возможность приобретения нескольких пакетов акций разных эмитентов. При таком подходе можно будет если и не избежать, то, по крайне мере, — минимизировать риски и достичь более эффективных результатов от покупки акций.

Источник: http://grow-rich.su/kakie-akcii-pokupat-kriterii-vibora-akcij/

Как правильно выбрать акции для инвестирования?

Здравствуйте, друзья и читатели. Сегодня мы разберемся, как выбрать акции для инвестирования. Вы сможете посмотреть подборку полезных обучающих видео, в которых подробно рассказывается обо всех важных моментах. Чтобы предложенный материал оказался для вас максимально полезным – предварительно прочтите статью «Как правильно инвестировать деньги в акции российских и зарубежных компаний».

Выбирайте акции, пользующиеся наибольшим спросом

Обычно в эту категорию попадают ценные бумаги крупных компаний. Работать с такими акциями выгодно по нескольким причинам:

  • ими ежедневно интересуются большое количество инвесторов;
  • они показывают хорошее движение на фондовом рынке;
  • такие бумаги редко обесцениваются, поэтому с их помощью удобно выстраивать любые инвестиционные стратегии.

Если торги проходят активно, то возникает множество возможностей заработать.

Учитесь находить малоизвестные компании с потенциалом для будущего роста

Чтобы находить высокодоходные ценные бумаги, придерживайтесь следующих четырех правил:

  • инвестируйте в те сферы, которые вам знакомы;
  • постарайтесь определить, как компания будет развиваться в будущем;
  • убедитесь, что выбранная фирма получает прибыль и обладает ресурсами для роста;
  • проверьте, чтобы выбранными акциями не интересовались крупные биржевые игроки.

Чтобы успешно торговать внутри дня, приготовьтесь ежедневно обновлять список рабочих акций

Для спекулятивных операций на фондовом рынке совершенно неважен вид акций, с которыми вы будете работать. Главное, чтобы выбранные инструменты хорошо двигались или находились в трендовом состоянии на дневном графике.

Чтобы разобраться со всеми нюансами – посмотрите следующий мастер-класс. Его проводит Александр Герчик, — тренер и бывший трейдер с Уолл-стрит.

Подготовка к торгам.

Пример отбора акций для торговли внутри дня.

Берите пример с мастеров фондового рынка

В 2017 году лучшим инвестором современности считается Уоррен Баффет. Давайте посмотрим, какие советы он может дать новичкам.

Всегда связывайтесь с тем бизнесом, который вам понятен.

Выбирайте предприятия с прочным конкурентным преимуществом.

На фондовом рынке нужно учиться ждать.

Принимайте разумные и объективные решения.

Установите собственные стандарты «хорошего» бизнеса и покупайте акции тех компании, которые попадают под эту категорию.

Об авторе

Эксперт

Просмотреть все сообщения

1 комментарий

  • Покупка акций для инвестирования означает, что бумаги будут находиться в портфеле длительный срок (более 1 года). Это означает, что колебания курса на протяжении срока хранения акций неизбежны. Рассчитывая потенциальный доход, нужно учитывать как вероятность подорожания акций, так и предполагаемую сумму дивидендов. Отсюда вытекают два возможных направления инвестирования – сдержанное и активное.

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

Этот сайт использует Akismet для борьбы со спамом. Узнайте как обрабатываются ваши данные комментариев.